Harga Minyak Menguji Paras Rendah Sementara Pedagang Menunggu Data Global

Landskap dagangan minggu ini dibentuk oleh beberapa pelepasan data penting dari Australia, UK dan Amerika Syarikat yang berpotensi menggerakkan pasaran. Data pekerjaan, pertumbuhan KDNK, ukuran inflasi dan sentimen pengguna akan menjadi tumpuan pedagang untuk menilai kesihatan ekonomi utama serta menjangka hala tuju dasar bank pusat. Dalam konteks makroekonomi ini, harga minyak mentah kekal di bawah tertekan, dengan isyarat teknikal menunjukkan aliran menurun yang berterusan, disokong oleh data fundamental terkini.

Peristiwa Ekonomi Berimpak Tinggi

Khamis 04:30 pagi (GMT+3) – Australia: Perubahan Pekerjaan (AUD)

Khamis 9:00 pagi (GMT+3) – UK: KDNK b/b (GBP)

Khamis 15:30 (GMT+3) – AS: PPI b/b (USD)

Jumaat 15:30 (GMT+3) – AS: Jualan Runcit b/b (USD)

Jumaat 17:00 (GMT+3) – AS: Sentimen Pengguna UoM Awal (USD)

Analisis Carta

Minyak Mentah kekal dalam arah aliran menurun berterusan sejak mencapai kemuncak pada $76.64 setiap tong pada 23 Jun,corak candlestick Bearish Engulfing terbentuk, menandakan potensi pembalikan. Fasa penyatuan berikutnya dari Jun hingga Ogos berakhir dengan penembusan di bawah paras sokongan julat pada $63.64, membuka ruang untuk penurunan selanjutnya.

Kecenderungan menurun diperkukuh oleh isyarat “Death Cross”, apabila Purata Pergerakan Eksponen 20-tempoh (EMA) melepasi di bawah EMA 50-tempoh, meningkatkan tekanan jualan. Penunjuk momentum sejajar dengan pandangan ini — Pengayun Momentum kekal di bawah garis asas 100, dan Indeks Kekuatan Relatif (RSI) bertahan di bawah paras 50 — kedua-duanya konsisten dengan sentimen menurun yang berterusan.

Tahap Rintangan Utama

Jika pembeli mengambil alih kawalan pasaran, pedagang boleh memberi tumpuan kepada empat paras rintangan berpotensi berikut:

63.64: Sasaran harga pertama ditetapkan pada 63.64, mewakili sempadan bawah fasa penyatuan pada bulan Jun dan Ogos.

69.94: Sasaran kedua berada pada 69.94, sejajar dengan sempadan atas fasa penyatuan.

76.64: Sasaran harga ketiga ditentukan pada 76.64, iaitu paras tertinggi ayunan pada 23 Jun.

79.30:Rintangan tambahan dilihat pada 79.30, selaras dengan paras tertinggi yang dicapai pada 15 Januari.

Tahap Sokongan Utama

Jika penjual mengekalkan kawalan pasaran, pedagang boleh mempertimbangkan empat paras sokongan berpotensi berikut:

59.75: Sasaran penurunan utama berada pada 59.75, sejajar dengan lanjutan Fibonacci 161.8% yang diukur daripada sempadan bawah ke sempadan atas fasa penyatuan.

55.34:Paras sokongan kedua dikenal pasti pada 55.34, mewakili paras terendah ayunan yang dicatat pada 5 Mei.

53.45: Garisan sokongan ketiga ditetapkan pada 53.45, sejajar dengan lanjutan Fibonacci 261.8% yang diukur daripada sempadan bawah ke sempadan atas fasa penyatuan.

47.15: Sasaran penurunan tambahan dilihat pada 47.15.

Fundamental

Penapisan minyak mentah di AS beroperasi pada kapasiti tinggi minggu lalu, memproses sebanyak 17.2 juta tong sehari — sedikit lebih tinggi berbanding minggu sebelumnya — dengan kadar penggunaan kapasiti 96.4%. Pengeluaran petrol dan diesel (bahan api sulingan) turut meningkat.

Import minyak mentah melonjak kepada 6.9 juta tong sehari, paras tertinggi dalam beberapa minggu kebelakangan ini, walaupun purata empat minggu kekal sedikit lebih rendah berbanding tahun lalu. Import petrol kekal stabil, manakala import diesel masih rendah.

Stok minyak mentah komersial bertambah sebanyak 3 juta tong namun masih kira-kira 6% di bawah paras purata untuk tempoh ini. Inventori petrol menurun sedikit, stok diesel meningkat, dan bekalan propana mencatatkan kenaikan yang ketara. Secara keseluruhan, jumlah inventori petroleum meningkat sebanyak 7.5 juta tong.

Permintaan bahan api sepanjang bulan lalu naik hampir 3% berbanding tahun sebelumnya, didorong sebahagiannya oleh penggunaan bahan api jet yang lebih tinggi, walaupun permintaan petrol dan diesel sedikit menurun berbanding tahun lalu.

Kesimpulan

Dengan harga minyak mentah kekal dalam aliran menurun yang jelas dan asas pasaran menunjukkan peningkatan inventori bersama aktiviti penapisan yang kukuh, sentimen kekal cenderung ke arah penurunan. Data ekonomi berimpak tinggi minggu ini berpotensi mencetuskan volatiliti merentasi kelas aset, sekali gus mempengaruhi jangkaan permintaan minyak mentah dan momentum harga jangka pendek. Pedagang wajar berwaspada terhadap kejutan makroekonomi dan potensi penembusan teknikal pada paras sokongan atau rintangan utama.