不確実性に対応：インフレ圧力、消費者のシフト、市場の調整

先週のデータは、インフレ圧力が持続し、消費活動にひずみの兆候が見られ、エネルギー市場が供給の力学に適応するなど、進行中の経済の変化を反映したものであった。金融市場は、為替の値動き、株式の着実な上昇、安全資産への需要の高まりという反応を示した。企業の収益は、さまざまな見通しを示し、一部のセクターの回復力を見せる一方で、逆風に直面するセクターもあった。投資家がこれらの動向を消化するにつれ、今後の指標に注目が集まり、経済の勢いに関するさらなる洞察が得られるだろう。

2月12日、水曜日

15:30 – 米国: CPI 前月比 (USD)

1月の消費者物価指数（CPI-U）は0.5%上昇し、年間インフレ率は3.0%となった。住居費は0.4%上昇、エネルギーは1.1%上昇、食料は0.4%上昇した。食品とエネルギーを除くコアCPIは、1か月間で0.4%、1年間で3.3%上昇した。自動車保険、中古車、医療費が大幅に上昇した一方で、衣料品と家庭用家具は下落した。過去1年間で、食品価格は2.5%上昇した。

EUR/USDの為替レートは0.3%上昇した。

17:30 – 米国: 原油在庫 (USD)

米国の原油精製所の稼働率は85.0%で、2025年2月7日までの1週間の原油精製所の投入量は1日あたり平均1540万バレルであった。ガソリン生産量は増加したが、留出油燃料の生産量は減少した。原油輸入量は1日あたり630万バレルに減少したが、過去4週間は昨年の水準を上回っている。

商業用原油在庫は410万バレル増の4億2790万バレルとなり、5年間の平均を4%下回った。ガソリン在庫は300万バレル減少し、留出油燃料在庫はわずかに増加したが、通常より11%低い水準にとどまった。

原油は2.6%減少した。

9:00 – 英国: GDP 前月比 (GBP)
英国の実質GDPは、前期の横ばいから2024年第4四半期には0.1%増加し、前年同期比では1.4%増加した。12月には、サービスと生産が牽引し、GDPは0.4%増加した。

GBP/USDの為替レートは0.9%上昇した。

9:30 – スイス: CPI 前月比 (CHF)

消費者物価指数（CPI）は2025年1月に0.1%減の106.8ポイントとなり、年間インフレ率は0.4%となった。連邦統計局によると、低下は季節的なセールスによる電気、航空輸送、衣料品の価格低下が原因である。一方で、ホテルの価格、個人輸送の料金、自動車保険の保険料は上昇した。
USD/CHFは1.12%下落した。

15:30 – 米国: PPI 前月比 (USD)

最終需要品生産者物価指数（PPI）は、12月の0.5%増、11月の0.2%増に続き、2025年1月には0.4%増となった。未調整ベースでは、PPIは過去1年間で3.5%上昇した。この増加は、最終需要サービスが0.3%上昇し、最終需要財が0.6%上昇したことによるものである。食品、エネルギー、貿易サービスを除いた場合、PPIは1月に0.3%上昇し、前年比では3.4%上昇した。

EUR/USDは0.68%上昇した。

15:30 – 米国: 失業保険申請件数 (USD)

2月8日までの週の新規失業保険申請件数は21万3000件となり、前週の22万件（改定値）から7000件減少した。4週間移動平均は21万6000件に減少した。2月1日までの週の被保険者失業率は1.2％で変わらなかった。

USD/JPYは1.09％下落した。

15:30 – 米国: 小売売上高 前月比 (USD)
2025年1月の米国の小売および外食売上高は7239億ドルと0.9%減少したが、前年同月比では4.2%増となった。小売売上高は12月比で1.2%減少したが、前年同月比では4.0%増となった。自動車・自動車部品小売業は前年比6.4%増、飲食店は2024年1月から5.4%増となった。

EUR/USDの為替レートは0.3%上昇した。

1. 原油
   原油価格は先週、0.66%減少した
2. ブレント原油
   ブレントは前週比0.25%減少した
3. ゴールド
   貴金属のゴールド (XAUUSD) は、0.77%の週間上昇で金曜日を終えた
4. シルバー
   XAGUSDは先週から1.05%上昇した

1. S&P 500は1.41%上昇した
2. DJIA は0.49%上昇した
3. NASDAQ 100は2.99%上昇した

1. Dominari Holdings Inc. (DOMH) 270.81%
2. INLIF Limited (INLF) 233.27%
3. Moleculin Biotech, Inc. (MBRX) 173.18%

1. Solaris Resources Inc. (SLSR) -97.35%
2. Bellevue Life Sciences Acquisition Corp. (BLAC) -73.17%
3. Pliant Therapeutics, Inc. (PLRX) -60.98%

2月10日、月曜日: MCD (McDonald’s Corporation)

2月11日、火曜日: AIG (American International Group, Inc.)

2月11日、火曜日: BP (BP p.l.c.)

2月11日、火曜日: KO (The Coca-Cola Company)

2月11日、火曜日: LYFT (Lyft, Inc.)

McDonaldは2024年第4四半期のEPS（1株当たり利益）を2.83ドルと発表し、アナリストの予想と一致した。同社の直近のEPSは11.39ドルで、PER（株価収益率）は26.99倍となっている。来年の利益は5.37%増の1株当たり11.73ドルから12.36ドルに増加すると予測されている。

MCD の株価は4.84%上昇した。

American International Group (AIG) は、1株利益1.30ドルの四半期決算を発表した。アナリストの予測1.33ドルを0.03ドル下回った。同社は8.63%の正の株主資本利益率を記録したが、6.19%のマイナスの純利益率となった。

AIG の株価は0.47%減少した。

BPは2024年第4四半期の決算を発表、EPSは0.44ドルとなり、コンセンサス予想の0.56ドルを0.12ドル下回った。 同社のEPSは0.95ドル、株価収益率は36.85倍である。 来年の収益は5.37%増の1株あたり3.35ドルから3.53ドルに増加すると予測されている。

BP の株価は8.46%上昇した。

Coca-Colaは2025年2月11日、2024年第4四半期の決算を発表し、EPSは0.55ドルとなり、アナリスト予想の0.51ドルを0.04ドル上回った。この会社のEPSは2.42ドル、P/Eレシオは28.45である。来年の収益は3.16%増の1株あたり2.85ドルから2.94ドルに増加すると予測されている。

KO の株価は7.88%上昇した。

Lyftは直近の四半期で1株あたり0.30ドルの収益を計上し、アナリスト予想の0.23ドルを30.43%上回った。次回の決算発表は2025年5月6日を予定しており、1株当たり利益は0.20ドルと予想され、前年比で33.33%の増加となる見込みだ。

LYFT の株価は5.22%減少した。

先週の経済データと市場のパフォーマンスは、インフレ、消費者活動、企業収益の継続的な変化を浮き彫りにした。インフレ圧力は依然として続いている一方、小売売上高は伸び悩みの兆しを見せ、エネルギー市場は引き続き調整が続いている。金融市場は、為替レートの複雑な動き、株式の着実な上昇、ゴールドやシルバーなどのコモディティへの需要の高まりで反応した。会社決算は、一部の会社が予想を上回る一方で、他の会社は課題に直面するなど、複雑な見通しを示した。投資家がこれらの動向を評価する中、今後の経済指標に注目が集まり、市場動向と経済の勢いに関するさらなる洞察が期待される。